— Niedrige Zinsen und Angst vor Inflation bewegen immer mehr Menschen über den Kauf einer eigenen Immobilie nachzudenken. Entscheidend dabei sind neben der Lage eine durchdachte Planung und Finanzierung.

(Stand: Juli 2010)

Foto: Fotolia

Die Euro-Krise schürt die Ängste vieler Anleger und Sparer vor Inflation, also Geldentwertung. Wie stark uns die Preissteigerung in den kommenden Jahren treffen kann, darüber herrscht unter Experten Uneinigkeit. Der Internationale Währungsfonds prognostiziert beispielsweise bis zum Jahr 2015 zwei Prozent. Wirtschaftsforscher hatten in den vergangenen Monaten allerdings auch schon deutlich höhere Preissteigerungen ins Spiel gebracht. Daher verfolgen immer mehr Anleger das Thema Geldentwertung mit Sorge und investieren in Sachwerte wie etwa Gold oder Rohstoffe – und verstärkt in Immobilien.

Steine statt Scheine
Die Investition in eine Immobilie gilt traditionell als Königsweg, um sein Vermögen dauerhaft vor Kaufkraftverlust zu schützen – vorausgesetzt der Immobilienmarkt ist langfristig intakt. Darüber hinaus bieten Immobilien Vorteile, die Gold & Co. nicht vorweisen können: Wer in den eigenen vier Wänden lebt, kann sich seine individuellen Wohnwünsche erfüllen und so jederzeit das Angenehme mit dem Nützlichen verbinden. Hinzu kommt: Laut aktuellen Umfragen hat die selbstgenutzte Immobilie einen besonderen Stellenwert mit Blick auf die Altersvorsorge, auch die vermietete Immobilie als Kapitalanlage wird als wichtiger Bestandteil der langfristigen Finanzplanung angesehen.

Jedem, der von einem eigenen Haus träumt, kommt das aktuelle Zinstief sehr entgegen. Denn wer zur Finanzierung seiner Wunschimmobilie einen Kredit aufnimmt, profitiert von den historisch niedrigen Zinsen. Baugeld ist so günstig wie lange nicht. Auch wer bereits eine eigene Immobilie bewohnt, kann der Sorge um die künftige Kaufkraft seines Vermögens mit der Investition in eine fremd genutzte Immobilie optimal begegnen. Generell gilt: Eine Immobilie ist eine bedeutende Investition, die entsprechend sorgfältig durchdacht sein sollte – sowohl was die Auswahl des Kaufobjekts selbst angeht als auch die sinnvolle Ausgestaltung der Finanzierung.

Da das aktuelle Zinsniveau nicht für die Ewigkeit gemacht ist, empfiehlt sich eine möglichst lange Zinsfestschreibung, beispielsweise 15 oder 20 Jahre. Generell wichtig ist auch das gesetzliche Sonderkündigungsrecht nach zehn Jahren Laufzeit: Sollten die Marktzinsen wider Erwarten dann noch weiter gefallen sein, kann jeder seine Finanzierung kündigen und die besseren Bedingungen nutzen. Hausbesitzer, die bereits über eine laufende Finanzierung verfügen, können sich über ein so genanntes Forward-Darlehen die aktuell günstigen Konditionen für ihren in den kommenden Jahren auslaufenden Kredit sichern – bis zu fünf Jahre im Voraus.

Flexibel wie das Leben
Aber ausschließlich auf die Zinsen zu achten, wäre fatal. Ebenfalls von Bedeutung ist Flexibilität. So wie sich das Leben ändert, sollte sich auch die Finanzierung anpassen lassen. Beispiel: Wer jetzt ein Haus kauft, jedoch in einigen Jahren wegen eines Jobwechsels in eine andere Stadt ziehen und das Haus verkaufen muss, sollte das Darlehen per Sonderzahlung tilgen können. Besteht diese Möglichkeit nicht, verlangt die Bank eine Vorfälligkeitsentschädigung – ein Betrag, der je nach Darlehenssumme leicht im fünfstelligen Bereich liegen kann.